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La tecnica del value at risk è di grande utilizzo nell’ambito delle operazioni di misurazione del rischio di uno strumento finanziario. Detto anche VAR esso consiste nel determinare statisticamente e con un dato livello di probabilità, la massima perdita attesa di un portafoglio, titolo o simile in un arco di tempo predefinito. La tecnica in parola si è diffusa dalla seconda metà degli anni novanta diventando una tipica misurazione svolta da società e banche del settore finanziario facilitando tra l’altro, l’utilizzo di procedure standard di misurazione. In effetti il Var ben si adatta alla misurazione dei rischi emergenti da portafogli d’investimento composti da più beni negoziabili nei mercati e listini di borsa. Questa diffusione in campo finanziario non si è estesa nel ramo industriale a meno che per certe tipologie di investimento che comprendono anche aspetti strettamente legati alla finanza di impresa.